Frais d'assurance vie : types, montants et impact réel

Pourquoi y a-t-il des frais sur une assurance vie ?

Vous pouvez vous demander pourquoi vous devez payer des frais pour placer votre argent. Ces frais servent à rémunérer les différents acteurs du contrat : l'assureur, mais aussi l'éventuel conseiller ou intermédiaire, et parfois même la société qui gère les supports d'investissement (unités de compte).

Ils couvrent aussi le coût administratif du contrat : gestion des fonds, édition des documents, service client... Toutefois, tous les contrats ne se valent pas. Certains assureurs, notamment les banques en ligne ou les courtiers spécialisés, proposent des frais beaucoup plus compétitifs, car leurs frais de fonctionnement sont réduits.

Ces frais ne sont pas obligatoires ni incompressibles. Vous pouvez les limiter, voire les éviter, en choisissant bien votre contrat.

Frais d'entrée et de versement : ce qui est prélevé dès le début

Avant d'ouvrir un contrat d'assurance vie, il est bon de comprendre quels frais vous allez payer. Ces frais varient selon les contrats, mais ils ont tous un point commun : ils peuvent impacter directement la performance de votre épargne.

Les frais d'entrée

Lorsque vous placez de l'argent sur une assurance vie, l'assureur peut prélever des frais d'entrée, aussi appelés frais de souscription. Ces frais sont directement déduits de votre versement initial.

Par exemple, si vous déposez 1 000 euros et que les frais d'entrée s'élèvent à 3 %, seuls 970 euros seront réellement investis sur votre contrat.

Ces frais peuvent aller jusqu'à 5 %, mais certains contrats, notamment en ligne, n'en prélèvent aucun. Ce critère peut donc faire une grande différence dès le départ. Avant de souscrire, vérifiez systématiquement si votre contrat prévoit des frais d'entrée, et à quel taux.

Les frais sur chaque versement

Au-delà du versement initial, chaque fois que vous ajoutez de l'argent sur votre contrat, vous pouvez aussi subir des frais de versement. Le principe est le même : une partie de la somme est prélevée avant même d'être investie. Ce pourcentage est souvent identique à celui des frais d'entrée, mais certains contrats appliquent des taux dégressifs selon le montant ou la fréquence des versements.

En clair, plus vous alimentez votre contrat, plus ces frais peuvent peser sur la rentabilité de votre placement, surtout à long terme. C'est une bonne raison de comparer les contrats, notamment ceux qui offrent des versements sans frais.

Quels sont les frais de gestion prélevés sur votre assurance vie ?

Contrairement aux frais d'entrée ou de versement, les frais de gestion sont prélevés chaque année, parfois même chaque mois, tout au long de la vie de votre contrat. Et si vous n'y faites pas attention, ils peuvent réduire significativement la performance de votre épargne. Il est donc crucial de comprendre à quoi ils correspondent.

Les frais sur les fonds en euros :

Le fonds en euros est souvent perçu comme la solution la plus simple et la plus sûre. Votre capital est garanti, et vous recevez chaque année un rendement net. Ce rendement est cependant déjà diminué par les frais de gestion appliqués par l'assureur.

En pratique, ces frais oscillent généralement entre 0,5 % et 1 % par an. Vous ne les voyez pas, car ils sont retirés avant que le rendement ne vous soit présenté, mais ils sont bien prélevés.

Les frais sur les unités de compte

Si vous investissez sur des unités de compte (UC), vous visez une performance potentiellement plus élevée. Mais cela s'accompagne de frais de gestion plus importants.

Dans ce cas, deux types de frais peuvent s'appliquer :

• les frais de gestion du contrat (souvent entre 0,6 % et 1 %) ;
• les frais de gestion propres aux supports financiers, prélevés par la société de gestion des fonds.

Au total, cela peut représenter jusqu'à 2 % de frais annuels cumulés, parfois plus. Cette différence peut peser lourd sur la rentabilité à long terme, surtout si les marchés sont volatils.

Les frais d'arbitrage

L'arbitrage vous permet de modifier la répartition de votre épargne entre différents supports. Par exemple, vous pouvez transférer une partie de vos UC vers le fonds en euros, ou inversement.

Mais attention : cette opération peut générer des frais d'arbitrage, soit sous forme :

• d'un pourcentage du montant transféré (généralement entre 0,5 % et 1 %),
• d'un forfait fixe,
• d'un nombre limité d'arbitrages gratuits par an.

La gestion sous mandat : attention aux frais cachés

Si vous ne souhaitez pas gérer vous-même vos supports d'investissement, vous pouvez confier cette tâche à un professionnel via la gestion sous mandat. C'est l'assureur ou une société spécialisée qui sélectionne et réajuste les supports en fonction du profil de gestion que vous avez choisi : prudent, équilibré ou dynamique.

Ce service vous fait gagner du temps, mais il n'est pas gratuit. En plus des frais de gestion classiques, la gestion sous mandat entraîne généralement des frais supplémentaires compris entre 0,2 % et 0,5 % par an. Ces frais s'appliquent sur l'ensemble de l'épargne gérée sous mandat.

Bon à savoir :

Avec un contrat en gestion libre, c'est vous qui décidez comment répartir votre épargne entre les différents supports proposés. Ce mode de gestion ne génère pas de frais supplémentaires, mais demande un minimum de suivi et de connaissances.

Quels sont les frais en cas de rachat d'une assurance vie ?

L'assurance-vie est un placement souple : vous pouvez récupérer tout ou partie de votre épargne à tout moment. Mais le retrait de votre capital peut entraîner certains frais, en particulier si vous sortez avant une certaine durée ou si vous optez pour des modalités spécifiques de sortie. Voici ce qu'il faut savoir avant d'effectuer un rachat.

Frais en cas de rachat partiel ou total du contrat

Lorsque vous demandez un rachat partiel (retrait d'une partie de votre épargne) ou un rachat total (clôture du contrat), certains assureurs appliquent des frais de sortie. Ces frais sont devenus rares, mais ils existent encore sur certains contrats anciens ou mal négociés.

Ils peuvent représenter jusqu'à 5 % du capital racheté, surtout si le contrat a été ouvert récemment. Au fil des années, ces frais diminuent souvent, voire disparaissent après 8 ans de détention, une durée qui permet aussi de bénéficier d'un avantage fiscal.

Frais en cas de sortie sous forme de rente viagère

Si vous choisissez de transformer votre capital en rente viagère (percevoir un revenu régulier à vie), des frais spécifiques peuvent s'appliquer.

Il peut s'agir de :

• frais de conversion en rente, prélevés une seule fois au moment du passage,
• frais de gestion de la rente, appliqués chaque année pendant la durée de versement.

Autres frais occasionnels à connaître

En plus des frais liés au retrait ou à la sortie en rente, certains contrats prévoient des frais spécifiques dans des cas particuliers :

• frais de transfert vers un autre contrat,
• frais en cas de changement de clause bénéficiaire,
• frais liés à la gestion du contrat lors du décès du souscripteur.

Comment payer moins de frais sur son assurance vie ?

Les frais liés à une assurance vie ne sont pas toujours figés. En connaissant les bons leviers, vous pouvez réduire considérablement leur impact sur votre épargne, sans renoncer à la qualité du contrat. Voici trois actions simples et efficaces pour limiter les frais au maximum.

1. Choisissez une assurance-vie en ligne

Les assureurs en ligne ou les courtiers spécialisés proposent souvent des contrats sans frais d'entrée ni frais de versement. Contrairement aux contrats traditionnels distribués en agence, ils fonctionnent avec des coûts réduits, ce qui leur permet de proposer des tarifs bien plus compétitifs et des avantages considérables : 

• 0 % de frais sur les versements,
• des frais de gestion réduits,
• un large choix de supports d'investissement.

Bon à savoir :

Avant de souscrire, comparez plusieurs offres d'assurance-vie en ligne. C'est souvent là que vous trouverez les frais les plus faibles.

2. Négociez les frais dès la souscription

Beaucoup d'épargnants l'ignorent, mais les frais d'entrée et certains frais de gestion peuvent se négocier, notamment si :

• vous effectuez un versement initial important (plusieurs milliers d'euros) ;
• vous mettez en place des versements régulier ;
• vous passez par un conseiller indépendant ou un courtier qui peut ajuster ses marges.

3. Limitez les arbitrages et évitez les options inutiles

Chaque opération dans votre contrat peut générer des frais supplémentaires. C'est notamment le cas :

• des arbitrages, qui peuvent être facturés à chaque changement de support ;
• des options de gestion, comme la sécurisation automatique des plus-values ou la réallocation périodique, parfois payantes.

Quel est l'impact réel des frais sur votre épargne ?

Quand vous ouvrez une assurance vie, vous pensez naturellement au rendement. Mais ce qui compte vraiment, c'est le rendement net de frais. Même si les frais paraissent faibles en apparence, ils peuvent réduire significativement vos gains sur le long terme.

Voici un exemple : vous placez 10 000 euros pendant 15 ans, avec un rendement brut de 3,5 % par an.

• sans frais, votre capital grimpe à environ 15 700 euros.
• avec 1 % de frais annuels, il tombe à 13 800 euros.

Résultat : vous perdez près de 2 000 euros uniquement à cause des frais. Ce montant augmente si vous investissez davantage ou si la durée du contrat est plus longue.